[轉(zhuǎn)] 渤海租賃擬收購(gòu)海航集團(tuán)81億集裝箱資產(chǎn)

2013-09-30 13:09 來源： 證券時(shí)報(bào)網(wǎng) 瀏覽：354 評(píng)論：(0) 作者：開拓者金融網(wǎng)

渤海租賃正在籌劃通過現(xiàn)金及承債方式，收購(gòu)世界第六大集裝箱租賃公司Seaco，項(xiàng)目投資額為81億元，其中現(xiàn)金支付金額約為72億元，承債金額約為9億元。

現(xiàn)金對(duì)價(jià)的籌集方式包括向控股股東海航資本定向募集15億元，向市場(chǎng)配套融資20億元，剩余資金由渤海租賃自籌。

Seaco是世界最大的海運(yùn)集裝箱租賃公司之一，注冊(cè)地為巴巴多斯，業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)覆蓋6大洲，在世界80多個(gè)國(guó)家和地區(qū)租賃和管理著超過110萬TEU（20尺標(biāo)準(zhǔn)集裝箱），在全球?yàn)槌^500家客戶提供集裝箱租賃服務(wù)，涵蓋了世界主要的大中型集裝箱運(yùn)輸公司。2011年，經(jīng)國(guó)家發(fā)改委、商務(wù)部等有關(guān)部門批準(zhǔn)，海航集團(tuán)斥資約11億美元，通過其全資子公司GSCT向GE集團(tuán)和Sea Containers集團(tuán)收購(gòu)了GE Seaco合計(jì)100%股權(quán)，并將其更名為Seaco。

根據(jù)Drewry航運(yùn)咨詢公司2012年的集裝箱租賃市場(chǎng)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，以TEU為計(jì)算單位，Seaco集裝箱租賃規(guī)模世界排名第六位。Seaco長(zhǎng)期租約占全部租約的比例超過80%，前20大客戶租金收入占租金總收入超過50%，有穩(wěn)定的收入基礎(chǔ)及較大的發(fā)展空間。截至2012年底，Seaco資產(chǎn)總額超過25億美元，總收入近5億美元，凈利潤(rùn)近9000萬美元。2010年至2013年3月，Seaco的集裝箱平均出租率達(dá)到95%以上，集裝箱出租率、回報(bào)率均處于行業(yè)領(lǐng)先地位。

據(jù)稱，集裝箱運(yùn)輸日益成為海運(yùn)貨物運(yùn)輸方式的主流，集裝箱租賃也是全球集裝箱海運(yùn)和地面貨柜運(yùn)輸?shù)闹С中孕袠I(yè)。Seaco的業(yè)務(wù)模式是通過多樣化的集裝箱投資組合、靈活多變的租賃方式來適應(yīng)市場(chǎng)和客戶的多元化需求，從而實(shí)現(xiàn)集裝箱租賃全生命周期的利潤(rùn)最大化。由于Seaco穩(wěn)健開拓市場(chǎng)，持續(xù)進(jìn)行集裝箱投資，2012年其營(yíng)業(yè)收入同比增長(zhǎng)24%。公告稱，本次注入渤海租賃后，Seaco將借助上市平臺(tái)的作用，打通國(guó)內(nèi)集裝箱租賃業(yè)務(wù)渠道，進(jìn)一步拓展其在中國(guó)的市場(chǎng)和影響力，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)規(guī)模的迅速擴(kuò)張。

渤海租賃表示，本次交易將使公司進(jìn)入世界集裝箱租賃領(lǐng)域。同時(shí)，本次并購(gòu)也將使渤海租賃的業(yè)績(jī)得到有力提升。按照渤海租賃2012年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)測(cè)算，本次交易完成后，較交易前渤海租賃的總資產(chǎn)將增長(zhǎng)50%，營(yíng)業(yè)收入將增長(zhǎng)119%，凈利潤(rùn)將增長(zhǎng)112%，每股收益將增厚52%。

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