大連商品交易所

　　近日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)資本市場中小投資者合法權(quán)益保護(hù)工作的意見》，圍繞中小投資者權(quán)益保護(hù)構(gòu)建了九方面八十多項(xiàng)政策舉措，這是中國資本市場發(fā)展歷程中重要的里程碑，對維護(hù)市場三公原則，切實(shí)保護(hù)群眾利益，實(shí)現(xiàn)市場長久穩(wěn)定發(fā)展具有深遠(yuǎn)意義。

　　大連商品交易所（下稱“大商所”）歷來高度重視并認(rèn)真落實(shí)投資者保護(hù)工作的有關(guān)精神與制度,按照中國證監(jiān)會把工作重點(diǎn)轉(zhuǎn)到加強(qiáng)監(jiān)管執(zhí)法和保護(hù)投資者權(quán)益上的監(jiān)管轉(zhuǎn)型要求，積極主動開展工作,以完善期貨市場規(guī)則制度、強(qiáng)化風(fēng)險教育為基礎(chǔ)，以嚴(yán)格規(guī)范的一線監(jiān)管為保障，扎實(shí)推進(jìn)期貨市場保護(hù)中小投資者利益工作。

　　科學(xué)完善的規(guī)則奠定基礎(chǔ)

　　規(guī)則制度是期貨市場穩(wěn)定運(yùn)行的基礎(chǔ)和前提，期貨作為金融衍生工具，具有高杠桿、高風(fēng)險和盈虧轉(zhuǎn)化速率快等特點(diǎn)，科學(xué)合理的規(guī)則制度體系是確保市場平穩(wěn)運(yùn)行，實(shí)現(xiàn)三公原則和保護(hù)投資者利益的關(guān)鍵。因此，大商所把握保護(hù)投資者利益，特別是中小投資者利益，要從科學(xué)完善的規(guī)則制度建設(shè)入手的原則，打好規(guī)則制度基礎(chǔ)，扎實(shí)推進(jìn)中小投資者保護(hù)工作。

　　為適應(yīng)期貨市場不斷發(fā)展的新形勢，提高交易所市場服務(wù)水平，大商所近年來先后修訂了交易細(xì)則、交割細(xì)則、套期保值管理辦法、風(fēng)險管理規(guī)則和套利管理辦法等十多項(xiàng)實(shí)施細(xì)則，新制定會員管理辦法、異常交易管理辦法及相關(guān)通知等4項(xiàng)實(shí)施細(xì)則，并根據(jù)國際變化情況對大豆、玉米期貨合約規(guī)則進(jìn)行了修改，基本形成了較為全面、系統(tǒng)的交易所自律規(guī)則體系，為投資者創(chuàng)造了公平、健康、有序發(fā)展的投資環(huán)境。

　　廣泛深入的教育確保知情權(quán)

　　有新規(guī)則制度出臺，大商所會組織全市場的規(guī)則教育培訓(xùn)活動。每次新品種上市前，大商所首先組織全國期貨公司的業(yè)務(wù)人員進(jìn)行系統(tǒng)培訓(xùn)，然后再安排這些期貨公司的“小教員”通過培訓(xùn)推介或者調(diào)研走訪的方式，培訓(xùn)全國的期貨投資者，廣泛深入地宣講新品種、新規(guī)則和新制度。

　　大商所設(shè)有期貨學(xué)院，常年開展面向全國期貨公司和投資者的期貨培訓(xùn)課程，現(xiàn)在全國有26個教學(xué)點(diǎn)，已累計培訓(xùn)行業(yè)從業(yè)人員5000多人，這些畢業(yè)學(xué)員成長為業(yè)務(wù)骨干的同時，也成為了培訓(xùn)投資者的專業(yè)講師。通過這些講師的宣講和推介，期貨市場中小投資者群體提高了對期貨品種、規(guī)則制度和風(fēng)險管理的熟悉程度，推動了期貨市場投資者適當(dāng)性程度的不斷提高。

　　嚴(yán)格高效的監(jiān)管保障權(quán)益

　　2010年，大商所新監(jiān)察系統(tǒng)項(xiàng)目正式上線，這標(biāo)志著我所市場風(fēng)險監(jiān)控及相關(guān)管理工作邁上一個新臺階。新監(jiān)察系統(tǒng)提升了監(jiān)控效率及準(zhǔn)確性，完善了監(jiān)控工作廣度及深度，對于市場風(fēng)險源點(diǎn)及違規(guī)交易情況的跟蹤方面，摒棄了原有的由人工“零打碎敲”式的篩選方式，改由系統(tǒng)自動篩選，提高了監(jiān)控信息的效率和實(shí)時性,加強(qiáng)了期貨公司的實(shí)時風(fēng)險防范意識；另外，對于全市場風(fēng)險，也由系統(tǒng)實(shí)時自動進(jìn)行量化評估，提高了風(fēng)險評估的準(zhǔn)確程度。先進(jìn)嚴(yán)格規(guī)范的監(jiān)管系統(tǒng)，讓市場違規(guī)操作無所遁形，很大程度上保護(hù)了中小投資者免受信息不對稱或其他違規(guī)操作帶來的利益侵害。

　　總之，站在期貨市場一線監(jiān)管的重要崗位，大商所深知保護(hù)投資者利益責(zé)任重于泰山。下一步工作中，我們將深入學(xué)習(xí)落實(shí)國務(wù)院關(guān)于保護(hù)中小投資者意見的指示精神，貫徹中國證監(jiān)會監(jiān)管轉(zhuǎn)型要求，建設(shè)好期貨市場的規(guī)則和監(jiān)管體系，積極做到“兩維護(hù)一促進(jìn)”，發(fā)揮期貨市場功能，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，推動中國期貨市場的長久穩(wěn)定發(fā)展。